Flutterbestand könnte sich in 4 Jahren verdoppeln, sagt Analyst
Flutter Entertainment (NYSE: FLUT) stieg heute um 1%, nachdem die Aktie in den nächsten vier Jahren ein Analysten beurteilt hat, dass die Aktie mehr als 600 US -Dollar verdoppeln könnte. Das Gaming -Eigenkapital endete heute bei 277,47 USD.
In einem Client -Bericht begann Macquarie -Analyst Chad Beynon mit der Berichterstattung über die Muttergesellschaft von Fanduel mit einem „Outperform“ -Rating und legte ein Kursziel von 340 USD fest, was auf einen potenziellen Aufwärtstrend von 22,8% gegenüber dem aktuellen Schlusskurs hinweist. Er stellte fest, dass Flutter die "schwer fassbaren" Kriterien für die Software -Regel von 40 erfüllt, doch die Anleger empfinden den Namen eher als Gaming -Aktien als als Software -Eigenkapital.
"Flut ist eine seltene Large-Cap-Aktie im Spiel- und Freizeitsektor, die die schwer fassbare Regel von 40 der Software entspricht, aber nicht wie eins handelt" Pfadlinie für sechs Jahre (2024E-30E) Einnahmen/Erträge vor Zinsen, Steuern, Abschreibungen und Amortisation (EBITDA) Verbund jährliche Wachstumsraten (CAGRs) +12%/21%, angetrieben von einem unübertroffenen SAM (gewahrbarer adressierbarer Markt) mit einer +10%CAGR auf 210 Mrd. USD bis 2030 und Marktanteilsgewinne. ein vierjähriger Zeitrahmen. ”
In der Softwaresektor besagt die Regel von 40, dass ein Anbieter von Software-as-a-Service (SaaS) ein Gesamtumsatzwachstum und Gewinnmarge von 40%erreichen sollte. SaaS wird von zahlreichen Cloud -Computing -Unternehmen weitgehend verwendet.
Flutters Aktie besitzt starke Wettbewerbsvorteile
Beynon stellte fest, dass Flattern als breites Wassergrabenbestand qualifiziert ist, was bedeutet, dass es Vorteile wie eindrucksvolle Markenbekanntheit und starkes geistiges Eigentum (IP) besitzt, mit denen konkurrierende Unternehmen Schwierigkeiten haben.
„Flut profitiert von einem tiefen Wassergraben (d. H. Einzigartiger IP, hohen Schaltkosten, Markentreue) und schafft erhebliche Eintrittsbarrieren. Das Potenzial für anorganisches Wachstum durch strategische Fusionen und Akquisitionen und Partnerschaften bieten den Vorteil nicht in unserer Prognose “, stellte der Analyst fest. „Wir glauben daher, dass Flut im Vergleich zu seinen intrinsischen Wert, zukünftigen Wachstumsaussichten und S & P 500 -Kollegen unterbewertet ist.“
Die breite Bewertung ist präzise, da Fanduel weltweit zu den wertvollsten Gaming -Marken zählt.
Obwohl Fanduel zahlreiche Konkurrenten ausgesetzt ist, befindet es sich normalerweise in mehreren Bettor -Umfragen an oder in der Nähe der Spitze in Bezug auf Technologie und erzielt eine gute Leistung in der Markentreue. Der Wettbewerbsvorteil von Fanduel wird durch seine umfangreichen Angebote und seine technologischen Dominanz in gleicherer Parlays verstärkt, die Bettoren anziehen und für die Betreiber sehr lukrativ sind.
Flatternakquisitionen können den Aktienwert
erhöhen
Amerikanische Investoren sehen Flutter häufig hauptsächlich in Bezug auf Fanduel, aber die Wahrheit ist, dass das Unternehmen zahlreiche andere Marken besitzt, die in Regionen wie Australien und Europa einen erheblichen Marktanteil haben.
Dublins Flatter erreichte seine führende Position über eine kontinuierliche Reihe von strategischen Akquisitionen, und obwohl das Unternehmen häufig auf die Aufmerksamkeit für seine Deal-Herstellung auf sich gezogen wird, werden die Anleger möglicherweise nicht vollständig den Wert dieser Akquisitionen anerkennen, die sich im Aktienkurs widerspiegeln.
“Seit 2019 haben die Flut -Aktien einen 23% igen CAGR (VS S & P 500 +16%) erlebt, was auf seine wichtigsten Hauptpositionen in der aktuellen (US, Großbritannien/Irland, Australien) und ausstehend (Italien, Brasilien) zurückzuführen ist ) Märkte, erreicht durch seine bewährte und reproduzierbare M & A -Strategie („Flattern Edge“) “, schließt Beynon. „Wir schätzen neun Akquisitionen seit 2019 haben ~ 200 US -Dollar an Investoren pro Aktienwert für Anleger mit einer langen Landebahn aus weltlichen Trends der Digitalisierung und Legalisierung geschaffen.“
